Unidad 4 Presupuesto financiero.

Unidad 4 Presupuesto financiero.

Objetivo: Elaborar estados proforma como instrumento de planeación estratégica  en el pronóstico de la estructura financiera de la empresa.

El Presupuesto Financiero: Es una herramienta mediante la cual se planea la estructura financiera de la empresa; es decir, la mezcla o combinación óptima de créditos de terceros y capital propio de accionistas, bajo la premisa de establecer lo que puede funcionar en la empresa, de acuerdo con las siguientes necesidades:

o   Capital de trabajo.

o   Origen y aplicación de fondos.

o   Flujos de caja y necesidades de nuevos créditos a corto, mediano y largo plazos.

o   Amortización parcial o total de los créditos bancarios.

o   Nuevas aportaciones de capital.

4.1 Presupuesto de efectivo.

El Presupuesto de Efectivo, también conocido como flujo de caja proyectado, es un presupuesto que muestra el pronóstico de las futuras entradas y salidas de efectivo (dinero en efectivo) de una empresa, para un periodo de tiempo determinado.

La importancia del presupuesto de efectivo es que nos permite prever la futura disponibilidad (saber si vamos a tener un déficit o un excedente) y, en base a ello, poder tomar decisiones, por ejemplo:

Si prevemos que vamos a tener un déficit o va a ser necesario contar con un mayor efectivo, podemos, por ejemplo solicitar:

ü  Oportunamente un financiamiento.

ü  El refinanciamiento de una deuda.

ü  Un crédito comercial (pagar las compras al crédito en vez de al contado) o, en todo caso, solicitar un mayor crédito.

ü  Cobrar al contado y ya no al crédito o, en todo caso, otorgar uno menor crédito.

Si prevemos que vamos a tener un excedente de efectivo, podemos, por ejemplo invertirlo en la:

ü  Adquisición de nueva maquinaria o nuevos equipos.

ü  Mayor mercadería posible.

ü  Expansión del negocio.

ü  Acciones.

Para elaborar un presupuesto de efectivo es necesario contar con los demás presupuestos de la empresa.

4.2 Estado de Resultados Proforma.

Se utiliza el término proforma para indicar que se trata de un estado financiero estimado, proyectado o pronosticado. Para realizar un Estado de Resultados proforma, se necesitan los pronósticos de cada una de las cuentas que integran dicho estado financiero.

Con frecuencia, los estados financieros proforma son necesarios cuando se va a emprender un proyecto, porque de esta manera se estiman los resultados económicos que supone tendrá la empresa; o bien cuando se solicita financiamiento, porque a los acreedores les interesa saber cómo estará la empresa, en términos financieros, en el futuro y así tener una base para tomar la decisión de otorgar o no el crédito.

4.3 Balance General Proforma.

Balance General Proforma. Es un resumen de todo lo que podría tener, deber y adeudar; una empresa a una fecha determinada. Al elaborar el balance general el empresario obtiene la información valiosa sobre su negocio, como el estado de sus deudas, lo que debe cobrar o la disponibilidad de dinero en el momento o en un futuro próximo. En resumen, es una fotografía clara y sencilla de lo que un empresario tiene  o podría tener en la fecha en que se elabora.

En conclusión: Los estados proforma es una herramienta útil para la gestión de capital de las compañías, su pronóstico fundamentado da certeza en la toma de decisiones.